平煤神马集团20%股权拟无偿注入豫能化 利息已支付至上清所
作者：化小北 来源：煤化工信息网 浏览次数：913次 更新时间：2020-12-02
“20永煤SCP004”利息已在今日上午支付至上清所。目前豫能化及永煤主要通过三方面举措筹集资金：一是经营现金流，二是资产（土地、房产、股权）处置回笼一部分现金，三是政府支持、注资。
12月1日，银行间市场清算所股份有限公司（简称：上清所）发布公告称，已收到“20永煤SCP004”“20永煤SCP007”利息资金。
豫能化相关负责人在会上表示，河南省政府对豫能化的150亿注资前期落实了相当一部分，达到六七十亿。加上省内金融机构包销的债券，达到百亿左右。其他资产在陆续注入，如平煤集团20%的股权。此外，通过资产变现、盘活各种资产（土地）筹资，省内在制定阶段性支持计划，需要逐步落实。
“预计明年3月前通过变现、注资筹资达到100亿左右，解决流动性困难问题。”豫能化相关负责人表示，“平煤神马集团20%的股权，由国资委持有（65%），可直接无偿注入河南能源，河南能源通过省内金融机构质押融资。”
豫能化相关负责人表示，债务展期是化解危机的重要部分。如果无法达成展期导致交叉违约，上百亿债券到期，后续面临流动性压力更大，展期对投资者也是有利的。
本次会议还明确了后续债务的展期方案：债券期限一年以内按照不超过1年的方案展期，3年期按照不超过1.5年的时间展期，3年期以上展期不超过3年。后几期兑付比例小于等于50%，展期协议签署后2个工作日兑付本金。此外，银行到期利息正常支付，本金支付一部分，剩余部分和银行协调争取续借，非标也是类似思路。
相关负责人还表示，永煤已经剥离了化工业务，但豫能化仍有化工业务。之后随着化工行业的好转，大股东借给化工企业的资金可以逐步收回。相关负责人还介绍，目前还债资金都是政府支持的。
永煤相关负责人介绍，截至10月底永煤集团资产总额1711亿元，净资产总额383亿元，员工3.5万余人。
11月30日，永煤公告称，拟于12月1日召开的持有人会议讨论展期议案：发行人先行兑付“20永煤SCP004”50%本金，剩余本金展期，展期期限与债券原期限一致，展期期间利率保持不变，到期一次性还本付息，并豁免本期债券违约。
事件回顾
公开资料显示，“20永煤SCP004”发行于2月24日，发行期限为270天，票面利率为4.35%，发行总额10亿元，本息合计10.32亿元。“20永煤SCP007”发行于4月27日，发行期限为210天，票面利率为4.38%，发行总额10亿元，本息合计10.25亿元。两只债券本该于11月23日兑付，但永煤控股称因“受疫情冲击企业经营承压、债券市场融资困难等多重因素影响，流动性出现问题”，未能按时足额兑付本息。
11月26日，永煤控股公告称，因公司在中国银行间市场交易商协会发行的存续债务融资工具均设置有投资者交叉保护条款，上述超短期融资券违约客观上触发交叉保护条款约定情形，触发情形发生之后有10个工作日的宽限期。这也意味着如果永煤控股无法在发生触发交叉保护条款之后的宽限期内进行足额偿还，还将面临更严重的债券违约风险。
这家原AAA国企于11月初首次出现债务违约，震惊债券市场。11月10日，永煤控股发布公告称，因流动资金紧张，“20永煤SCP003”未能按期足额偿付本息，已构成实质性违约，涉及本息金额共10.32亿元。其后于11月13日兑付利息，但表示债券本金正在筹措中。该债券展期方案最终于11月24日敲定，即先行兑付50%本金，剩余本金按原有利率展期270天，到期一次性还本付息。
除了上述已违约债券外，永煤控股还有3只10亿元债券将在年内到期，一年内到期债券金额合计100亿元。河南能源存续债券20只，余额合计255.3亿元，其中2021年内需要兑付及回售的债券规模超过200亿元。
永煤控股成立于2007年6月，总部位于河南省永城市，为地方国有企业，经营范围包括对煤炭、铁路、化工及矿业的投资与管理；发电及输变电；机械设备制造、销售等。该公司控股股东是河南省最大国有企业河南能源化工集团有限公司，持股比例为96.01%，实控人为河南省国资委。
